Инвесторы знают, как уменьшить убытки. Они не боятся признавать свои ошибки. Они заботятся не о сохранении лица, а о том, как спасти деньги. Если инвестиция неудачная, они рубят концы и уносят ноги.
Роберт Кийосаки
А валюты все колеблются – то одна, то другая
— Доллар и евро уже не являются тем базисом, на который можно опереться, — заявил в ходе видеозвонка в рамках конференции «Академия инвестора» в Казани международный финансовый консультант Исаак Беккер. – И многих сейчас волнует, как сохранить то, что они заработали. Раньше это была задача, а сейчас искусство.
Как говорит Беккер, раньше было «модно» следовать системе «купи и держи» – приобрел акции крупной компании и сидишь, ждешь удобного момента, чтобы на них заработать. Но и это уже лет десять как не работает. На фондовый рынок, рекомендовал эксперт, стоит пытаться попасть только под руку с профессионалом, но и их с неустойчивой финансовой современности раз-два и обчелся.
— Только единицы могут быть вашим поводырем, — комментирует Исаак Беккер.
Сам спикер советует обратить внимание на глобальные компании, которые «не очень зависят от макроэкономики» – Coca-Cola, McDonald’s, DOMO. Это все то, что мы едим, пьем и лечимся (в случае с фармацевтическими компаниями – прим.авт.), а значит, не можем обойтись. Беккер так же напомнил фразу, озвученную на «Академии инвестора» 2008 года. Она звучала как: «после многолетнего роста фондовый рынок стоит на распутье». В продолжение, акцентируя внимание на дне сегодняшнем, спикер поинтересовался: вам это ничего не напоминает…
Исаак Беккер также заметил, что сегодня ни один банк не может гарантировать сохранность денег вкладчиков. Более того, вкладчики еще должны ему приплачивать за то, что он хранит у себя их деньги. Кроме того, спикер добавил, что те, кто вложил деньги в золото, сейчас несут убытки в 20%.
Тот еще доллар!
Менее пессимистично суровую действительность оценивают специалисты ГК FOREX CLUB. В частности, руководитель отдела аналитики Дмитрий Диргин заявляет, что именно сейчас есть все шансы создать хороший инвестиционный портфель. У FOREX CLUB на данный момент в приоритете премиальный сегмент, но компания не забывает и о рознице. В последние тренды и тенденции на рынке частного инвестирования – куда модно вкладывать сейчас деньги по версии FOREX CLUB вошли: доллар, золото, предметы искусства (картины например – прим.авт.), брокеридж, раритетные автомобили. Завершают далеко не маленький список евробонды, недвижимость за рубежом, покупка и управление бизнесом private banking, а также доверительное управление.
Венчающий список доллар вызвал дискуссию – кто-то выразил неуверенность, что американец выстоит, кто-то заявил, что печатающий его станок вот-вот развалится, а кто-то уверенно высказался, что за американской валютой большое будущее. Диргин заметил, что существует мнение, что если в мире рухнет все, доллар останется – живучий и приспособленный. На фоне ухудшения мировой финансовой конъюнктуры европейского кризиса, обозначил спикер, мировые и российские инвесторы предпочитают совершать сделки в долларах. И спрос на наличный доллар только растет – он считается защитной валютой. Диргин также рассказал, что 70% операций международной торговли совершается через доллар США. Правда, есть еще не менее известный швейцарский франк.
Наиболее перспективными из списка, по оценке FOREX CLUB, выделены опять-таки доллар, брокеридж, недвижимость и структурирование ноты на золото со 100% защитой капитала. Что касается ошибок в инвестировании, то спикер из FOREX CLUB отметил их несколько: работа на заемные средства, отсутствие диверсификации и интуитивное принятие решений.
Высоколиквидными ценными бумагами Дмитрий Диргин назвал акции российских Газпрома и Сбербанка. В качестве совета он обозначил: нужно инвестировать в те инструменты, которые вы понимаете. Акцентировал спикер внимание и на том, что в России с начала текущего года отток капитала достиг рекордных отметок. В FOREX CLUB это связывают с прошедшими выборами и нестабильной политической ситуацией в стране. И пока она не наладится, клиенты терпят риски – вкладывают деньги в финансовые институты и фондовые рынки.
Инвестор должен понимать, во что он в России вкладывается
По мнению генерального директора консалтинговой группы «Личный капитал» Владимира Савенок, основу успешного инвестирования укрепляют две составляющие – время и дисциплина. И выбирая новую стратегию, нужно определяться кто вы собственно – активный или пассивный инвестор. Первые постоянно что-то делают, вкладывают, покупают, а вторые четко следуют составленному ими плану. И пассивного инвестора волнует не приумножение капитала, а его усреднение. Трейдеры такую стратегию называют увеличением потерь.
Российские инвесторы, считает Савенок, больше думают о своих детях, внуках и, как ни странно, пенсии. В качестве источника будущих доходов, в который можно вложиться, спикер назвал компанию Nokia – да у нее есть проблемы, но риск банкротства низок, а до 2019 года в компанию можно вложиться под 9% годовых. В качестве вывода: вкладывать, если верить спикеру, нужно в акции, облигации и фонды акций – есть реальный шанс создать упомянутый FOREX CLUB сбалансированный портфель, не забывая его пополнять. А фондовый рынок, говорит спикер, растет раза в два быстрее инфляции. Кстати, согласно презентации Владимира Савенок, кризис 2008 года был 15-м, начиная с 1600 годов! Можно даже понаблюдать некую закономерность.
Очередной детальной оценке в рамках «Академии» была подвергнута инвестиционная привлекательность России – должен инвестор знать, что же у нас такого замечательного есть. Кроме того, по разным оценкам, от 40 до 60% капитализации российского фондового рынка проходит через иностранный капитал. По уровню ВВП, поделился содиректор аналитического отдела независимого аналитического агентства, «Инвесткафе» Григорий Бирг, Россия занимает 6-е место, опережая при этом свою соратницу по БРИК – Бразилию. Далее спикер заявил, что и для кого не секрет, что в ближайшие годы темпы роста развивающихся стран будут опережать темпы развитых стран. Это происходит из необходимости сокращать государственные расходы. Страны БРИК будут расти быстрее.
Уровень долга к ВВП у нашей страны не высок – 9,6% – если учесть, что десятилетие назад он был в 10 раз выше. Среди мировых экономик наша страна лидирует по дефициту бюджету. Однако в сравнении с другими странами той же БРИК, куда капитал активно приходит, от нас он утекает. Причина отчасти кроется в низкой инвестиционной привлекательности – по оценке мировых экспертов Россия сейчас на 120-м, а когда этот рейтинг только создавался, мы были на 96-м. Путин уже заявил, что намерен добиться 20-го. Вопрос: как?!
В золото вкладываться рискованно, в недвижимость – невыгодно – ожидание прибыли затянется
Из доклада Григория Бирга следует, что мешает нашей привлекательности коррупция, бюрократия, желание власти ограничить доступ к энергоресурсам и ее же жесткий контроль к иностранному строительству. С точки зрения хоть какого-то интереса к нам Бирг назвал акции нескольких российских компаний – Соллерс, МТС, Аэрофлот, Сбербанк, Роснефть, чьи акции идут с наибольшим ростом. Нефтяная компания тут как нельзя кстати, учитывая, что половина капитализации нашей страны приходится именно на нефть.
А вот вложения средств в золото Григорий Бирг назвал рискованным – инвестиционный спрос на этот металл идет до 40% и в 2011 году золото выросло лишь на 10%. Еще и отсутствует спрос на него из Индии и Китая, а также высока вероятность схлапывания спекулятивного спроса. Не стоит частному инвестору с этим связываться, считает Бирг. Рынок России тоже, кстати, называют спекулятивным и высокорисковым.
Спикер из Казани Президент, НП «Гильдия риэлторов Республики Татарстан» Руслан Садреев, предложил вкладываться в жилую недвижимость – это вложение хоть руками ощутить можно. Правда и в этом инвестировании без минусов не обойтись – высокий ценовой порог, сложность совершения сделок (ох уж эта пресловутая бюрократия – прим.авт.), долгосрочность, долговременная продажа и сложность с налогообложением. Если задуматься, то и в этой сфере риски ничуть не меньше, чем в любой другой. Между тем, если в 2003 году однокомнатная «хрущевка» стоила 280 тыс. рублей, то сейчас за нее просят не меньше 2 млн. сегодня частные инвесторы готовы вкладываться в одно- двухкомнатные квартиры в сданных либо строящихся домах, нежилые помещения и земельные участки площадью до 2-х соток и в черте города.
Оценивая риски, скрытые за предложенными на «Академии» вариантами, помните, что, как говорил признанный мировой авторитет по техникам и методам продаж Том Хопкинс: «ваш самый главный актив — это вы сами. Вложите свое время, свои усилия и деньги в обучение, подготовку и поддержку вашего самого главного актива».
Удачных вложений!
Оксана Ефимова,
Вовремя.ру
8.06.12